Reforma Fiscal 2027: ¡Cuidado con los impuestos diferidos! ¿Qué con el 96.67%? Entra en escena la NIF D-4 Impuestos a la utilidad.

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Reforma Fiscal 2027: ¡Cuidado con los impuestos diferidos!

Las deducciones que hoy no puedes aplicar podrían afectar tus estados financieros durante 20 años.

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La nueva limitación de deducciones y pérdidas fiscales no solamente incrementará el ISR que pagarán algunas empresas. También obligará a los contadores a revisar la NIF D-4, recalcular sus impuestos diferidos y demostrar que los beneficios fiscales pendientes realmente podrán recuperarse.

La Reforma Fiscal 2027 trae un cambio que merece especial atención: una empresa podría tener gastos perfectamente registrados en su contabilidad y, aun así, no poder deducirlos fiscalmente en el mismo ejercicio.

¿Y qué sucede con esas deducciones que quedan pendientes? ¿Se pierden? ¿Se convierten en un activo por impuesto diferido? ¿Cómo afectarán las utilidades y los estados financieros?

Vamos a explicarlo con números, porque este asunto tiene implicaciones que van mucho más allá de la declaración anual.

 

1. ¿Qué cambia con la Reforma Fiscal 2027?

El nuevo Capítulo X del Título II de la Ley del ISR, denominado Del mecanismo de control de las deducciones autorizadas y de las pérdidas fiscales, establece limitaciones para determinadas personas morales.

El mecanismo está dirigido, principalmente, a empresas con ingresos acumulables superiores a 50 millones de pesos que se encuentren dentro de los supuestos previstos en la reforma.

Los cambios principales son:

Concepto	Reforma 2027
Empresas sujetas	Personas morales con ingresos acumulables superiores a $50 millones, conforme a los requisitos y excepciones aplicables
Deducciones dentro del umbral	Se permite inicialmente el 99% de las deducciones autorizadas cuando estas no superan el 96.67% de los ingresos
Deducciones superiores al umbral	La deducción se limita al 96.67% de los ingresos acumulables
Deducciones pendientes	Podrán aprovecharse en ejercicios posteriores, hasta por 20 ejercicios, conforme a las reglas del mecanismo
Pérdidas fiscales	Su aplicación queda limitada al 50% de la utilidad fiscal, en los supuestos correspondientes

Importante: Al 8 de noviembre de 2026, la reforma a la Ley del ISR ya fue aprobada por el Congreso, pero se encuentra pendiente de publicación en el Diario Oficial de la Federación. Su entrada en vigor está prevista para el 1 de enero de 2027. Debe consultarse el texto definitivo y las disposiciones transitorias.

2. El problema: contablemente gasté, pero fiscalmente no puedo deducir todo

Imaginemos una empresa que durante 2027 obtiene ingresos por 100 millones de pesos y registra deducciones autorizadas por 90 millones.

En principio, su utilidad sería de 10 millones.

Sin embargo, aplicando la nueva limitación, solamente podría deducir inicialmente el 99% de sus 90 millones.

Veamos el efecto:

Concepto	Importe
Ingresos acumulables	$100,000,000
Deducciones autorizadas antes de la limitación	$90,000,000
Utilidad antes del ajuste fiscal	$10,000,000
Deducción permitida (99%)	$89,100,000
Deducción pendiente	$900,000
Utilidad fiscal ajustada	$10,900,000
ISR al 30%	$3,270,000
ISR sin la limitación	$3,000,000
ISR adicional del ejercicio	$270,000

Ejemplo simplificado: supone que las cifras contables y fiscales coinciden antes del nuevo mecanismo, sin otras partidas de conciliación, PTU ni efectos adicionales.

La empresa no gastó $900,000 adicionales, ni obtuvo mayores ingresos.

Simplemente, el fisco no le permite aprovechar toda su deducción en ese momento.

Y aquí comienza el verdadero reto para el contador.

3. Entra en escena la NIF D-4: Impuestos a la utilidad

La NIF D-4 establece el tratamiento contable del impuesto a la utilidad causado y diferido.

En términos generales, un impuesto diferido surge cuando existen diferencias entre el tratamiento contable y fiscal que producirán consecuencias fiscales en ejercicios posteriores.

En nuestro ejemplo, los $900,000 pendientes de deducción podrían representar una diferencia temporal deducible.

Si la empresa puede demostrar que probablemente aprovechará ese beneficio en ejercicios futuros, podría reconocer un activo por impuesto diferido.

El cálculo ilustrativo sería:

$900,000 × 30% = $270,000

Es decir, aunque la empresa deba pagar $270,000 adicionales de ISR en 2027, podría reconocer contablemente un activo por impuesto diferido por ese importe, sujeto al cumplimiento de los criterios de reconocimiento de la NIF D-4.

Aquí está la diferencia fundamental:

• ISR causado: el impuesto que corresponde pagar conforme a las disposiciones fiscales del ejercicio.
• ISR diferido: el efecto fiscal futuro de diferencias temporales y otros conceptos reconocidos por la norma.

El reconocimiento del activo diferido no significa que el SAT devolverá ese dinero ni que podrá acreditarse inmediatamente contra el impuesto del ejercicio.

Significa que existe un beneficio fiscal futuro cuya recuperación debe estar sustentada.

4. ¿Cómo se refleja en los estados financieros?

Continuemos con el mismo ejemplo, suponiendo que los $900,000 cumplen los requisitos para generar un activo por impuesto diferido y que se considera probable su recuperación íntegra.

Concepto	Importe
ISR causado	$3,270,000
Beneficio por impuesto diferido	($270,000)
Gasto total por ISR en resultados	$3,000,000

De esta manera, el impuesto causado aumenta, pero el reconocimiento del beneficio diferido puede compensar ese incremento en el gasto contable por impuestos.

¿Significa que la empresa pagará menos impuestos ahora?

No.

El desembolso fiscal sigue correspondiendo al impuesto causado, considerando, en su caso, los pagos provisionales y demás conceptos aplicables.

El impuesto diferido permite reflejar el beneficio futuro en los estados financieros, pero no sustituye ni reduce automáticamente el ISR a pagar.

En términos generales, el activo se presentaría en el estado de situación financiera, mientras que el beneficio diferido afectaría el gasto por impuestos en resultados, según corresponda a la operación que lo originó.

5. ¡Mucho cuidado! No todo impuesto diferido se puede reconocer

Aquí aparece uno de los principales riesgos.

Una empresa podría acumular millones de pesos en deducciones pendientes y concluir que tiene derecho a registrar el 30% de ellas como activo.

Pero la NIF D-4 exige evaluar su recuperabilidad.

Por ejemplo, si una empresa acumula deducciones pendientes por $10 millones, el posible beneficio fiscal, utilizando una tasa del 30%, sería de $3 millones.

Sin embargo, para reconocerlo deberá analizar, entre otros elementos:

• Si proyecta generar utilidades fiscales suficientes.
• Si podrá aplicar las deducciones pendientes dentro de los plazos legales.
• Si existen limitaciones adicionales para aprovecharlas.
• Si dispone de evidencia razonable que sustente sus proyecciones.
• Si debe reconocer una estimación por la parte que probablemente no podrá recuperar.

El simple hecho de que la ley permita diferir una deducción hasta 20 ejercicios no garantiza que el beneficio fiscal sea recuperable.

Además, las deducciones diferidas y las pérdidas fiscales deben analizarse conforme a sus respectivas reglas. No necesariamente tienen las mismas condiciones de aplicación.

6. Las pérdidas fiscales también pueden modificar los impuestos diferidos

Otro cambio importante es la limitación a la aplicación de pérdidas fiscales pendientes.

Supongamos que una empresa tiene:

• Pérdidas fiscales pendientes: $12 millones.
• Utilidad fiscal del ejercicio antes de aplicar pérdidas: $8 millones.
• Límite de aplicación: 50% de la utilidad fiscal.

Bajo ese supuesto, solamente podría disminuir $4 millones de pérdidas fiscales en el ejercicio, quedando $8 millones pendientes.

Esto puede afectar los activos por impuesto diferido que la empresa ya tenía reconocidos por sus pérdidas fiscales.

Aunque exista una ampliación del plazo de aprovechamiento en los supuestos correspondientes, la limitación anual obliga a revisar nuevamente las proyecciones fiscales.

Una empresa que esperaba recuperar sus pérdidas en pocos años podría necesitar más tiempo y, dependiendo de sus resultados previstos, incluso tendría que reducir el importe del activo por impuesto diferido reconocido.

7. El problema podría comenzar desde el cierre contable de 2026

Aunque las nuevas disposiciones están previstas para entrar en vigor durante 2027, los responsables de la información financiera deben considerar su posible efecto desde el cierre del ejercicio 2026.

¿Por qué?

Porque los activos por impuestos diferidos previamente reconocidos deben evaluarse considerando la legislación aplicable y las expectativas razonables de recuperación.

Si una reforma ya se encuentra promulgada o sustancialmente aprobada conforme al marco contable aplicable a la entidad, puede ser necesario considerar sus efectos en la medición de impuestos diferidos.

En México deberá analizarse cuidadosamente la fecha de publicación definitiva de la reforma, el cierre de los estados financieros y las disposiciones contables correspondientes.

No se trata simplemente de registrar anticipadamente las nuevas limitaciones, sino de determinar cuándo corresponde reconocer sus efectos y si las expectativas de recuperación han cambiado.

8. ¿Qué deberían comenzar a revisar los contadores?

Las empresas potencialmente sujetas al nuevo mecanismo deberían preparar una conciliación entre sus resultados contables y fiscales, identificando las partidas cuyo aprovechamiento se trasladará a ejercicios futuros.

También conviene revisar los saldos de pérdidas fiscales pendientes, los activos diferidos ya registrados y sus proyecciones de recuperación.

Especial atención merecen los casos donde existen pérdidas recurrentes, márgenes reducidos, altos gastos financieros o expectativas de utilidad fiscal insuficientes.

Otro aspecto relevante será mantener controles separados de las deducciones diferidas por ejercicio de origen, actualización, utilización y vencimiento, evitando confundirlas con partidas permanentemente no deducibles.

Y, por supuesto, será necesario documentar los criterios utilizados para reconocer, conservar o deteriorar activos por impuestos diferidos.

Conclusión: la Reforma Fiscal 2027 también es una reforma contable

Cuando hablamos de reformas fiscales, normalmente pensamos en cuánto ISR tendremos que pagar.

Pero esta vez el análisis debe ir más lejos.

Limitar una deducción en 2027 puede generar consecuencias contables que permanezcan durante varios ejercicios.

El contador deberá determinar cuánto impuesto se causa hoy, qué beneficios fiscales podrían aprovecharse mañana y cuáles realmente cumplen las condiciones para reconocerse como activos.

La nueva regulación exigirá mayor coordinación entre las áreas fiscal, contable, financiera y de auditoría.

Porque no basta con saber cuánto puede deducirse una empresa.

Ahora también será indispensable demostrar cuándo podrá aprovechar esa deducción y qué tan probable es que efectivamente lo consiga.

Y eso, estimados colegas, convierte a los impuestos diferidos en uno de los temas que habrá que vigilar muy de cerca durante 2027.

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Nota editorial: Artículo elaborado con fines informativos y ejemplos ilustrativos. La aplicación de las disposiciones dependerá del texto definitivo publicado en el DOF, del régimen y características del contribuyente y de las normas contables aplicables.